국가별로 GDP 내 제조업 비중을 보았을 때 하락 추세를 관찰할 수 있다. 2004년 GDP 내 제조업 비중이 32.4%를 차지했던 중국은 2020년 26.2%를 기록하며 6% 가까이 하락한 모습을 보였다. 하지만 이는 중국 뿐 아니라 전세계 모든 국가의 GDP 내 서비스업 비중이 높아지며 상대적으로 제조업이 하락하였다.

산업용 로봇은 글로벌 제조업 R&D 투자와 신규 생산설비 준공으로 꾸준히 성장할 것으로 전망된다. 협동로봇의 소·중규모 제조업체 침투로 인해 제조 자동화는 가속화될 것으로 보인다. 또한 세계에서 산업용 로봇 수요가 가장 높은 중국의 수요는 가파르게 증가하는 추세이다. 중국 국가통계국에 따르면 2022년 8월 중국 산업용 로봇은 41,261대 생산되었다. 코로나19 발발전, 2019년 12월에 생산된 20,014대에 비교해서 2배 이상 증가한 수치이다. 코로나19로 인한 락다운에도 불구하고 중국 산업용 로봇 생산은 지속해서 증가해왔다.

전세계 로봇 시장은 2020년부터 2025년까지 5년간 연평균 17% 성장을 하여 2025년에 500억달러에 달할 것으로 전망한다. 산업용 로봇은 지속되는 단가 하락과 부품 수급난에도 불구하고 연평균 12%의 성장을 보일 것으로 예상한다. 전세계 국가별 스마트 제조 전략, 협동로봇의 침투, 로봇 시장의 확장으로 인한 감속기와 매니퓰레이터 같은 핵심 부품의 단가 하락은 산업용 로봇 시장성장에 우호적인 환경을 제공한다.

전문 서비스 로봇과 개인 서비스 로봇은 각각 24%, 19%의 성장을 보일 것으로 전망한다. 전문 서비스 로봇에서 물류로봇과 의료로봇의 성장 견인으로 고성장을 이룰 것으로 보인다. 청소로봇의 비중이 90% 가까이 되는 개인 서비스 로봇 시장은 청소로봇 외 다른 핵심 성장 동력이 보이지 않는다. 그렇기에 개인 서비스 로봇은 청소로봇의 성장과 궤를 같이할 것으로 예상한다.

한국 라면의 인기와 최근 동향 

한류의 영향으로 한국 음식에 대한 관심이 높아지면서 인스턴트 라면도 현지에서 높은 인기를 얻게 됐다. 특히 한국 인스턴트 라면은 가격이 매우 높음에도 우수한 품질과 맛으로 도시 지역 중산층 소비자들로부터 좋은 평가를 받고 있다. 젊은 층에서는 한국 상품이라는 이유만으로 인스턴트 제품인 라면을 ‘프리미엄 식품’으로 인식하기도 한다. 뉴미디어를 통해 우리나라 브랜드들이 알려지면서 현지에서의 인지도가 높아지기도 했다. 한국 라면을 전문적으로 유통하고 있는 현지 기업 Su Myat Mingalar사의 대표는 유튜브(YouTube)에서 한국의 ‘불닭볶음면’이 큰 화제를 모은 덕분에 미얀마에서도 짧은 기간 동안 상당한 매출을 기록할 수 있었다고 밝혔다. 삼양라면은 현지인 인플루언서들을 적극 활용한 소셜네트워크 마케팅을 펼치며 브랜드를 널리 알리기도 했다. 

그러나 코로나19와 국가 비상사태로 경제가 위축된 2021년부터는 환율의 영향으로 현지 소비자가가 크게 상승하며 수입 라면들이 경쟁력을 잃고 있다. 해외상품 중에서도 가격이 가장 높은 편인 한국 라면도 마찬가지였다. 실제로 우리나라의 라면 수출액은 현지 정부가 코로나19로 봉쇄령을 내리며 인스턴트 식품 소비가 크게 늘었던 2020년 527만4000 달러로 최고치를 기록했으나 미얀마의 경제 위기가 본격화된 2021년에는 413만2000달러로 약 21.7% 감소했다. 특히 2021년에는 현지화 Kyat의 가치가 급락하며 환율이 급등했기 때문에 중국, 베트남, 말레이시아, 싱가포르, 일본 등 다른 국가들로부터의 라면 수입도 일제히 급감했다. 심지어 미얀마 수입 라면시장에서 부동의 1위 자리를 지키고 있는 태국산 제품의 수입도 소폭 감소했다. 태국산 라면은 국경 무역을 통해 육로로 손쉽게 운송할 수 있는 등 경쟁력이 우수함에도 환율 압박과 구매력 감소의 영향을 피해가지 못했다. 반면 저렴한 가격이 최대 장점인 인도네시아산 라면은 2021년 미얀마 수출액 578만2000달러를 기록하며 단숨에 2위 자리를 차지했다. 참고로 미얀마의 2020년 인도네시아산 라면 수입액은 186만 달러에 불과했다.

위험 요인 – 중국업체들의 치킨게임 

중국업체들은 정부 보조금을 등에 업고 업황 악화를 주도해왔다. 대규모 투자 및 가격 경쟁을 진행했다. 적자 수준의 가격에서도 가동률을 높은 수준으로 유지해 경쟁업체들을 압박했다. 결국 국내 업체들은 LCD TV 사업 철수를 결정했다. 최근 LCD TV 패널가격의 가파른 하락도 중국업체들이 높은 가동률을 유지하며 가속화된 부분이 있다. 무분별한 증설 및 가동에 따른 리스크는 존재한다.

최근 중국업체들의 동향은 IT 패널 내에서도 비슷한 작업을 진행하고 있는 것으로 보인다. 기존 8.5G TV Capa를 IT 패널용으로 전환하며 가파른 가격 하락을 주도하고있다. IT 침투율을 높여가는 구간에서 국내와 대만업체들의 피해가 예상되는 부분이다. 향후 OLED에서도 중국업체들이 침투율을 높여가며 가격 경쟁을 진행하면 불편한 구도가 계속될 가능성이 있다.

LCD TV 패널가격

LCD TV 패널가격이 업황을 나타내는 대표적인 지표다. 예상보다 좋은 세트수요, 공급의 제약이 모두 한 개의 지표로 나타내진다. 수요와 공급에 따라 정해질 Cycle의 방향성을 알려주는 지표가 TV 패널가격이다. 

최근 IT 패널가격의 하락세도 가파르다. LG디스플레이의 경우 이익의 IT 패널의존도가 크기 때문에 중요한 요소다. 하지만 방향성의 측면에서 살펴볼 때 IT패널이 면적 수요에서 차지하는 비중은 상대적으로 작다. 따라서 TV 패널가격이 반등하는 구간에서 일부 Capa가 TV로 전환되며 IT 패널가격도 후행적으로 반등할 가능성이 높다고 판단된다

LCD 가격은 OLED 산업의 성장 기울기를 정하는 역할도 한다. OLED 산업은 침투율을 높이고 있는 산업으로 내연기관차 시장에 침투하고 있는 전기차와 비슷한 개념으로 이해할 수 있다. 전기차가 침투율을 높아진 것은 정부의 친환경 드라이브도 주요했지만 가격이 내연기관차와 경쟁할 수 있는 수준까지 내려온 요소가 크다. LCD의 가격이 LCD 산업 분석에 필요함과 동시에 OLED의 상대적 매력도를 분석하기 위해서 필요하다.